ABBank vừa bước qua một năm 2025 mà có thể gọi là “lột xác”. Trong bối cảnh ngành ngân hàng chịu áp lực từ cạnh tranh, chi phí vốn và yêu cầu quản trị ngày càng khắt khe, nhà băng này vẫn tăng trưởng mạnh cả về quy mô lẫn lợi nhuận. Tổng tài sản chạm hơn 220.000 tỷ đồng, tín dụng tăng đều, nhưng điểm đáng chú ý nhất là lợi nhuận trước thuế bật lên 3.522 tỷ đồng, gấp hơn 3,5 lần năm trước, vượt xa kế hoạch.
Không chỉ tăng trưởng nhanh, ABBank còn cho thấy sự “kỷ luật” trong vận hành. Nợ xấu được kéo xuống chỉ 0,5%, chi phí hoạt động kiểm soát tốt với CIR quanh 35%. Đây là nền tảng quan trọng để ngân hàng tự tin bước vào 2026 với tham vọng cao hơn, thay vì chỉ chạy theo tăng trưởng ngắn hạn.
💡 Những con số đáng chú ý năm 2025
+ Tổng tài sản: 220.392 tỷ (+25%)
+ Lợi nhuận trước thuế: 3.522 tỷ (+352%)
+ Huy động: 161.221 tỷ (+47%)
+ Tín dụng: 127.591 tỷ (+16%)
+ Nợ xấu: chỉ 0,5%
+ CIR: 35,4%
Bước sang 2026, ABBank không giấu tham vọng: đặt mục tiêu lợi nhuận 4.500 tỷ đồng, tức tăng thêm gần 1.000 tỷ chỉ trong một năm. Tuy nhiên, điểm đáng bàn không chỉ là con số, mà là cách họ dự định đạt được nó. Khi tín dụng chỉ tăng khoảng 9%, bài toán lợi nhuận buộc phải đến từ những nguồn “khó hơn”: dịch vụ, bán lẻ, tối ưu vốn và đặc biệt là xử lý nợ xấu.
Song song đó, ngân hàng cũng trình kế hoạch tăng vốn điều lệ lên hơn 20.000 tỷ đồng, nhưng không làm một lần mà chia thành nhiều đợt. Đây là lựa chọn có chủ đích: tránh làm “căng” hệ số an toàn vốn (CAR) và hạn chế pha loãng EPS trong ngắn hạn, một cách đi khá thận trọng nhưng có lợi cho cổ đông dài hạn.
🚀 Kế hoạch 2026: tăng trưởng nhưng không “đốt lực”
+ Lợi nhuận mục tiêu: 4.500 tỷ (+28%)
+ Tổng tài sản: 291.000 tỷ (+32%)
+ Huy động: +53%
+ Tín dụng: +9% (chọn lọc hơn)
+ Nợ xấu kiểm soát dưới 1,5%
+ Tăng vốn lên ~20.084 tỷ qua 2 giai đoạn
Một điểm đáng chú ý khác là câu chuyện “lương khô”, cách lãnh đạo ABBank gọi nguồn thu từ xử lý nợ xấu. Đây từng là động lực lớn cho lợi nhuận 2025, nhưng chính ban điều hành cũng thừa nhận không thể phụ thuộc lâu dài. Thay vào đó, ngân hàng đang xoay trục sang các nguồn thu bền vững hơn: thẻ tín dụng, bảo hiểm, và khai thác tệp 2,5 triệu khách hàng.
Chiến lược vận hành cũng có sự thay đổi rõ rệt. ABBank đã chủ động kéo tỷ lệ LDR từ mức hơn 110% xuống khoảng 75%, tạo ra dư địa thanh khoản lớn. Phần vốn dư này không “nằm im” mà được đưa vào thị trường liên ngân hàng với lãi suất 8-9%, trở thành một nguồn thu mới, ít rủi ro hơn nhưng vẫn hiệu quả.
Chiến lược phía sau con số
+ Giảm phụ thuộc tín dụng, tăng thu dịch vụ
+ Mục tiêu 100.000 thẻ tín dụng (từ 12.000)
+ Không phụ thuộc “lương khô” nợ xấu
+ Tận dụng thanh khoản dư để kiếm lợi nhuận
+ Gắn ESOP với hiệu quả thực, giữ người giỏi
Cuối cùng, bước đi mang tính “định danh” cho ABBank là kế hoạch chuyển sàn từ UPCoM lên HoSE. Đây không chỉ là thay đổi kỹ thuật, mà là tín hiệu cho thấy ngân hàng muốn chơi ở một “sân” minh bạch hơn, tiêu chuẩn cao hơn và tiếp cận dòng vốn lớn hơn.
Nếu mọi thứ diễn ra đúng kế hoạch, ABBank có thể niêm yết trên HoSE ngay trong quý IV/2026. Khi đó, câu chuyện của họ sẽ không còn là “ngân hàng tăng trưởng nhanh” nữa, mà là một case về tái cấu trúc, tối ưu vốn và tìm kiếm động lực lợi nhuận mới trong một thị trường ngày càng khắt khe.
